Тихиро, десятилетняя девочка, попадает в царство духов. Чтобы выжить в этом царстве, нужно уговорить повелительницу духов, Юбабу, дать тебе работу. Когда договор заключен, Юбаба забирает у тебя имя и дает новое. Вместе с именем исчезают и воспоминания. И пока ты не вспомнишь свое настоящее имя, договор не разорвать, царство не покинуть.
Хаку служит Юбабе. Он ее ученик, чародей и поэтому выполняет грязную работу: обманывает и ворует для нее, исполняет наиболее сложные ее поручения. Он помогает Тихиро, учит ее всему. В конце мультфильма рассказывается, что когда-то Хаку был речным божеством, драконом, но его реку засыпали. Идти ему было некуда, и он попросил Юбабу взять его в ученики и научить его колдовству. Юбаба заключила с ним договор и забрала его имя - и воспоминания. Теперь он никто - ни имени, ни прошлого, ни возраста.
Тихиро есть кому напомнить ее старое имя, имя же Хаку не знает никто, спросить некого. Но в конце концов выясняется, что они с Тихиро уже встречались, он тогда еще был речным божеством. Тихиро вспоминает имя реки - его имя.
И заканчивается история тем, что Тихиро, пройдя через все испытания, наконец возвращается в свой мир, а Хаку обещает ей, что придет время, и он последует за ней, только закончит оставшиеся в мире духов дела. Теперь он может разорвать свой договор, ведь он помнит свое имя.